前瞻经济学人 看懂未来新十年

打开APP

今年已有70家企业止步IPO!华宝证券启动上市辅导,康乃德生物、Keep赴美

Winnie Lee

1

本文来源前瞻IPO微信公众号

1

1

待上会

1

1

证监会动态

上交所召开投资者保护工作座谈会

3月15日,上交所召开一年一度的投资者保护工作座谈会,今年会议主题为“市场结构性变化中的投资者保护”。参会人员讨论交流认为,在市场化和法制化建设同步推进的大格局下,当前资本市场正在发生深刻的结构性变化。

一是上市公司结构出现了深刻变化。沪市主板蓝筹市场地位不断巩固 ,构成了沪市上市公司的“基本盘”。特别是伴随科创板建设推进,上市公司增量部分大多是科创企业,成为沪市上市公司的“生力军”。

二是市场估值结构出现了深刻变化。伴随注册制改革试点推行带来的供求关系变化,常态化退市机制的进一步完善,市场估值和企业质量之间内在的正向联动趋势不断强化,资本市场资源配置效率正在改善,集中体现为近年来绩差股炒作总体降温、1元股退市公司迅速增加等情况。

三是投资者及交易结构出现了深刻变化。长期投资和价值投资主体对市场的影响力逐步加大,市场自我调节功能持续增强。目前,沪市境内外专业机构投资者的持股市值、交易占比均明显上升,而个人交易占比则明显下降。

四是市场法律责任结构出现了深刻变化。新修改的证券法和刑法第十一修正案,都坚持零容忍的监管理念,将资本市场违法犯罪中起关键作用的主体全面纳入法律责任主体范围,在此基础上大幅提高欺诈发行、信息披露造假、市场操纵等资本市场违法犯罪的成本,根本扭转了证券违法违规成本过低的立法状况。

深交所启动2021年“投资者服务季”系列活动

深交所以“保护投资者合法权益,我们在行动”为主题,启动2021年“投资者服务季”系列活动。今年“投资者服务季”将从3月持续至5月,围绕新《证券法》、注册制改革、提高上市公司质量等主题,开展形式多样、内容丰富的投教宣传活动。

一是组织“投知共享汇·十四五前瞻”系列讲座,立足“十四五”规划开局之年,邀请市场人士、专家学者分析解读资本市场如何准确把握新发展阶段、坚决贯彻新发展理念、服务构建新发展格局。

二是发布《个人投资者状况调查报告》和《上市公司投资者关系管理状况调查报告》,引导市场主体重视投资者诉求,提升投资者关系管理能力和投资者服务水平。

三是举办全国投教动漫大赛优秀作品展,以轻松活泼、寓教于乐的方式弘扬理性投资文化。

四是举办投资者维权网上咨询活动,提升投资者维权意识和自我保护能力。五是持续举行走进上市公司、走进基金公司、走进证券公司等投教品牌活动,线上与线下协调联动,更好满足各地投资者的学习调研需求。

联交所刊发最新上市委员会报告

香港交易及结算所有限公司(香港交易所)全资附属公司香港联合交易所有限公司(联交所)于周一刊发了《2020年上市委员会报告》回顾上市委员会2020年的工作,并展望2021年及以后的政策方向。

2020年是繁忙的一年,上市委员会审理了151份上市申请。新兴及创新产业公司上市数目继续增加,尤其是美国上市的大中华发行人按《主板上市规则》第十九C章「回流」香港作第二上市的个案数目,由2019年仅1家大增至2020年的9家。

香港交易所于2020年刊发框架咨询文件,就香港首次公开招股结算程序全面现代化及数码化的建议征询市场意见,建议推出全新的线上服务平台FINI(Fast Interface for New Issuance),供新股市场参与者、顾问以及监管机构透过这平台进行畅通无阻的数码化沟通,将首次公开招股的结算程序时间减省达八成之多。

联交所由2018年起开始研究应用人工智能协助审阅年报,并于2020年正式采用作为恒常的监管工具。联交所亦于2020年10月推出了上市电子表格,供发行人及首次公开招股申请人向联交所提呈例行资料之用,及于12月的咨询总结中落实完全无纸化的首次公开招股流程。

上市委员会主席白礼仁说:「维持联交所的市场质素及声誉仍然是我们2020年的重点工作,年内我们已就调高主板盈利规定及检讨有关联交所纪律处分权力及制裁的建议咨询市场,并实行新的除牌制度。2021年我们将就前述两项咨询作出总结,并就检讨海外公司来港上市的机制及股份期权计划制度展开新的咨询。」

香港证监会向15家经纪行发出限制通知书

香港证券及期货事务监察委员会(证监会)向15家经纪行发出限制通知书,禁止它们处理或处置32个交易帐户内的某些资产。这些资产与一宗怀疑社交媒体“唱高散货”骗局有关,当中涉及于2019年11月至2020年11月期间就一家在香港联合交易所有限公司上市的公司的股份进行的市场操纵活动。

该15家经纪行分别是:勤丰证券有限公司、中国银河国际证券(香港)有限公司、中国通海证券有限公司、英皇证券(香港)有限公司、进升证券有限公司、名汇证券有限公司、富途证券国际(香港)有限公司、华泰金融控股(香港)有限公司、一盈证券有限公司、凯基证券亚洲有限公司、聚富证券有限公司、所罗门证券有限公司、新鸿基投资服务有限公司、太阳国际证券有限公司及禹洲金融控股(香港)有限公司。

1

IPO上市辅导

3月16日,上海证监局披露了中金公司关于华宝证券股份有限公司辅导备案情况报告公示。

1

信息披露

中国证监会披露了科创板提交注册申请企业基本情况表(截止2021年3月12日)、创业板申请注册企业基本情况表(截止2021年3月12日)和创业板再融资申请注册企业基本情况表(截止2021年3月11日)。

证监会科创板注册专栏披露了对佛山市蓝箭电子股份有限公司、上海和辉光电股份有限公司、中国铁建重工集团股份有限公司、成都欧林生物科技股份有限公司、广州三孚新材料科技股份有限公司、奥精医疗科技股份有限公司的注册阶段问询问题。

证监会创业板注册专栏披露了对浙江日发纺织机械股份有限公司、大连德迈仕精密科技股份有限公司、江苏华兰药用新材料股份有限公司、三河同飞制冷股份有限公司、上海肇民新材料科技股份有限公司的注册阶段问询问题。

证监会发行监管部披露了中国证监会发行监管部再融资审核工作流程、再融资申请企业基本信息情况表(截至2021年3月11日)、首次公开发行股票审核工作流程、主板及中小板首次公开发行股票企业基本信息情况表(截至2021年3月11日)。

证监会披露了关于浙江镇洋发展股份有限公司首次公开发行股票申请文件的反馈意见。

1

IPO终止

创业板上市委披露了关于终止对回音必首次公开发行股票并在创业板上市审核的决定。原因系主动撤回。

1

IPO排队

截至2021年3月16日16:00,创业板发行上市审核通道中共有发行人553家,其中共有112家已注册生效,68家已终止。

截至2021年3月16日16:00,创业板的发行上市审核通道中共有16家发行人的状态发生了变更,名单如下:

1

截至2021年3月16日16:00,科创板发行上市审核通道中共有发行人545家,其中共有270家已注册生效,90家已终止。

截至2021年3月16日16:00,科创板的发行上市审核通道中共有3家发行人的状态发生了变更,名单如下:

1

1

其他消息

知情人士透露,私募股权公司Thoma Bravo的空壳公司正在谈判通过合并让以色列最大的互联网公司IronSource上市。

据港交所文件,哔哩哔哩通过港交所上市聆讯。

港股中粮家佳康大涨超10%。据媒体报道,中粮集团据悉计划将国际贸易部门与部分国内业务整合并进行IPO,打造新的农业商品贸易巨头。

总部位于新加坡的Esco生命科学集团计划最快今年在香港进行首次公开募股(IPO),筹资3亿至5亿美元。该公司正在与Jefferies、美国银行、中金公司和摩根大通一起筹备IPO,可能会在第四季度上市。

传K歌软件“唱吧”已与中信建投证券签署了上市辅导协议,拟闯关创业板。

传Keep近日正加紧策划IPO事宜,最快将在2021年第二季度申请赴美上市。

传康乃德生物拟纳斯达克 IPO上市,已向美国证券交易委员会(SEC)递交了更新后的招股书,募资1.59亿美元。

美东时间3月12日,全球IoT云平台涂鸦智能向美国证券交易委员会(SEC)提交了更新后的红鲱鱼招股书,计划以“TUYA”为证券代码在纽交所挂牌上市。此次,老虎证券同摩根士丹利等国际大行位列招股书封面,为涂鸦智能IPO承销团队中唯一的互联网投行。

据Wind数据显示,2021年年初至今,已有70家拟IPO企业终止审核,而在去年终止数量达到最高峰的四季度,也仅有43家企业上市道路中断。截至3月15日,A股全市场已报送IPO申报材料,但尚未通过发审委或上市委审核的企业就有479家,而已报送辅导备案材料,正接受上市辅导的企业数量就高达2278家。

知情人士透露,基于蚂蚁金服2020年取得的业绩,多家全球投资者对其估值为2000亿美元。这个数字比蚂蚁集团2018年融资时的估值高出至少三分之一,但远低于此前准备IPO时高达3150亿美元的预期。

有消息称,安信证券研究中心副总经理、被誉为“军工皇帝”的冯福章已离职。经记者证实,冯福章仍担任安信证券研究中心副总经理,离职消息不实。

上交所3月15日决定ST宜生、ST成城终止上市。至此,上交所在退市新规发布后已作出7家公司股票终止上市的决定。7家沪市退市公司呈现多元化退出的特征。其中,ST金钰、ST宜生和ST成城触及1元退市指标,ST工新和ST秋林触及财务类指标退市,营口港因吸收合并摘牌,ST航通主动退市。

关注前瞻IPO微信公众号,掌握最新IPO动态。22年中国IPO咨询领域沉淀、6600+细分行业监测、30余项数据专利平台,为您提供更权威的IPO服务。


阅读全文
打开APP,享受沉浸式阅读体验

提问研究员

一键提问研究员,零距离互动交流

我要提问
1

App数据库能为你做什么?

看看用户怎么说

2

App问答能为你做什么?

看看用户怎么说

3

App报告能为你做什么?

看看用户怎么说

4

App文章能为你做什么?

看看用户怎么说

相关阅读